تامین مالی ۷۰۰۰ میلیارد ریالی شرکت گسترش انرژی پاسارگاد با انتشار اوراق اجاره

شرکت گسترش انرژی پاسارگاد به‌منظور تامین مالی ۷۰۰۰ میلیارد ریالی خود، اقدام به انتشار اوراق اجاره کرده است. این اوراق با پشتوانه سهام شرکت تولید انرژی برق شمس پاسارگاد طراحی شده و پذیره‌نویسی آن از طریق بازار سرمایه انجام شده است. در ادامه این مقاله از آی‌پاسارگاد به بررسی کامل تامین مالی ۷۰۰۰ میلیارد ریالی شرکت گسترش انرژی پاسارگاد می‌پردازیم.

تامین مالی ۷۰۰۰ میلیارد ریالی شرکت گسترش انرژی پاسارگاد

شرکت گسترش انرژی پاسارگاد برای تامین مالی فعالیت‌های پیش روی خود اقدام به انتشار اوراق اجاره به ارزش 7000 میلیارد ریال از بازار سهام کرد. مبلغ کل انتشار این اوراق ۷۰۰۰ میلیارد ریال و مبلغ اسمی هر ورقه ۱,۰۰۰,۰۰۰ ریال تعیین شده است. دارایی پایه این اوراق، سهام شرکت تولید انرژی برق شمس پاسارگاد است و نرخ سود سالانه این اوراق ۲۳ درصد و مدت آن ۴۸ ماه تعیین شده است.

در ساختار اوراق اجاره، شرکت واسط مالی به‌عنوان ناشر اوراق عمل می‌کند. به این صورت که ناشر، سهام موردنظر را خریداری کرده و سپس در قالب قرارداد اجاره به شرط تملیک در اختیار بانی قرار می‌دهد. به این ترتیب، فرآیند تأمین مالی بر مبنای یک دارایی واقعی و در چارچوب مقررات بازار سرمایه انجام می‌شود.

ارکان انتشار اوراق

بر اساس اطلاعیه پذیره‌نویسی، ارکان اصلی این انتشار به شرح زیر است:

• بانی: شرکت گسترش انرژی پاسارگاد
• ناشر: شرکت واسط مالی شهریور پنجم
• متعهد پذیره‌نویسی: شرکت گروه خدمات بازار سرمایه پاسارگاد 
• بازارگردان: صندوق سرمایه‌گذاری اختصاصی بازارگردانی اندیشه زرین پاسارگاد
• ضامن: بانک شهر
• عامل فروش: شرکت کارگزاری بانک پاسارگاد (سهامی خاص)

پذیره‌نویسی این اوراق از طریق کارگزاران عضو فرابورس و به قیمت بازار در تاریخ 25 خرداد با موفقیت انجام شد. تامین مالی ۷۰۰۰ میلیارد ریالی شرکت گسترش انرژی پاسارگاد، اولین پروژه تامین مالی گروه خدمات بازار سرمایه در سال 1405 است که گروه به همراه نهادهای زیرمجموعه، وظایف متعهد پذیره‌نویسی، بازارگردانی و عاملیت فروش را برعهده داشتند. 

جمع‌بندی

پذیره‌نویسی اوراق اجاره برای تامین مالی 7000 میلیارد ریالی نشان‌دهنده استفاده شرکت گسترش انرژی پاسارگاد از یک سازوکار مالی مبتنی بر دارایی و مطابق با اصول اوراق اجاره است. حضور ارکان مختلفی مانند ناشر، بانی، ضامن، بازارگردان و متعهد پذیره‌نویسی، به ساختار انتشار اوراق اعتبار و شفافیت بیشتری داده است.